雖然持牌消費金融公司被視為互聯網金融中“明日朝陽”，但捧著金飯碗的北銀消費金融有限公司(以下簡稱“北銀消金”)，自2016年年末由盈轉虧后繼續虧損，兩年累計虧損或達14.28億元。

北銀消金最早由北京銀行獨資3億元發起設立，于2010年3月成立，是國內第一家掛牌營業的消費金融公司。2013年，北銀消金完成引資改制，注冊資本增至8.5億元，北京銀行以35.29%的持股比例位列第一大股東，西班牙桑坦德消費金融公司持股20%，居第二大股東，利時集團持股15%，聯想控股(港股03396)、萬達集團等5家持股均為5%。

2015年，國務院將消費金融公司試點擴大到全國，消費金融迎來“元年”，北銀消金的成績在這一年達到成立以來的頂峰。2015年北銀消金向北京銀行貢獻收益1.69億元，北京銀行持有的3億元股權賬面價值上升到7.95億元。

跌落就在一瞬間，北京銀行披露的2016年、2017年年報，北銀消金給北京銀行分別帶來虧損4.76億元和2800萬元。按持股比例計算，北銀消金2016年與2017年分別虧損13.49億元、0.79億元。截至去年末，北京銀行持有的北銀消費金融股權的賬面價值已經跌破初始投資金額，僅為2.7億元。

對于北銀消金的經營狀況，北京銀行在年報表示為“截至報告期末，該公司正常經營”。而時代周報記者以新客戶身份致電北銀消金的客服，其表示“目前僅對原有客戶放貸，從去年我們就對新客戶停止開展業務，具體的開展時間尚不清楚”。從行業榜首到巨額虧損，北銀消金為何走到這一地步?接下來又如何調整腳步和方向?時代周報記者多次撥打其工商資料上的電話聯系采訪，截至發稿尚無人接聽。

業績變臉

2009年，銀監會頒布《消費金融公司試點管理辦法》，在北京、天津、上海、成都啟動消費金融公司試點工作，北京銀行、中國銀行(3.870,0.04,1.04%)(港股03988)、成都銀行(10.690,0.06,0.56%)分別占得北京、上海、成都的試點名額，捷信“舉家”搬至天津。

在成立之初，北銀消金似乎走得比另外三家更快，據公開數據，截至2011年2月28日，北銀消費金融累計發放消費貸款6532萬元，貸款余額為5696萬元;截至2013年年底，北銀消費金融公司貸款余額已接近60億元。

2013年，北銀消金與全球最大消費金融公司—西班牙桑坦德消費金融公司，以及利時集團、聯想控股、大連萬達等企業簽署股份認購協議。隨后，北銀消金逐步推出了“輕松付”“輕松貸”“惠農貸”“輕松e貸”等個人消費貸款產品。據時任北銀消金副總經理袁耀璋的說法，北銀消金的客戶已分布到了教育、電商、旅游、醫療、汽配等領域。

據銀監會數據顯示，截至2015年末，消費金融公司行業資產總額637.95億元，貸款余額573.74億元。而北銀消金在2015年11月末貸款余額近200億元。以此估算，北銀消金在持牌消費金融公司中的市場份額在30%左右。

在北京銀行2017年4月發布的第一期綠色金融債募集說明書中，2016年上半年北銀消金實現凈利潤1.78億元，資產總額為235.81億元。但到北京銀行2016年年報，北銀消金的經營數據沒有如期向好，給北京銀行帶來了4.76億元的虧損。據北京銀行的持股比例測算，北銀消金2016年虧損或達13.49億元;在4月26日，北京銀行披露2017年年報，其中北銀消費金融給北京銀行帶來了2800萬元的虧損，預計虧損達到7934萬元。

與之相對的，同期獲批成立的捷信消金與中銀消金，在2017年分別實現營收132.36億元、40.05億元，凈利潤分別為10.22億元和13.75億元。目前，在已披露2017年財務數據的持牌消費金融公司中，僅杭銀消金仍處于虧損，2017年全年凈利潤虧損3459.84萬元，比去年上半年虧損的4736萬元有所減少。也就是說，杭銀消金在去年下半年已出現盈利，其相關負責人表示，“預計2018年可扭虧為盈”。

北銀消金自去年以來就已停止對新客戶開展各項業務。“在幾個消費金融巨頭突進的時刻，這無疑是巨大的損失。”深圳一大型P2P公司人士向時代周報記者評價，“只對存量客戶開展業務能降低運營成本，穩定公司不良率，其實在對公司進行戰略收縮、維持低位運營的一種手段。”

騙貸亂象屢被罰

巨額虧損看似突然，卻早有預兆。在2015年11月，北銀消費金融北京銀監局被處以150萬元罰款，為當年消費金融的最高額度罰款。主要違法違規事實包括：當事人變相突破監管規定發放貸款;貸款管理存在嚴重問題，造成個人消費貸款用途不真實，部分資金被挪用;無合理理由和充分證據的情況下上調貸款風險分類，資產質量嚴重不實。

這次罰單坐實了在網絡平臺上頻受舉報的北銀消金騙貸亂象。有用戶投訴，在毫不知情的情況下，被擔保公司、中介公司或第三方消費合作商在北銀消金申請了貸款，其中背上20萬元貸款的受害者大有人在。20萬元是消費金融公司可以提供的最高消費貸額度。

受到處罰后的北銀消金似乎沒有改正，第二張巨額罰單如期而至。2017年9月1日，北京銀監局發布了針對北銀消金的“罰單”涉及公司和個人，開出總計達970萬元的罰款。

此次處罰的主要違法違規事實為，北銀消費金融貸款和同業業務嚴重違反審慎經營規則、超經營范圍開展業務、提供虛假且隱瞞重要事實的報表、開展監管叫停業務等，而宋文昌、袁耀璋、顧弢和尹崢為責任人。其中宋文昌為總經理、袁耀璋為董事、顧弢為副總經理，尹崢為大興分公司拓展部經理。

截至2018年5月6日，在天眼查網站上，北銀消金涉及的經營風險多達919條，除4條為其股東利時集團將部分股權出質外，其他915條從案件類型看有刑事案件、民事案件、執行案件等，其中因金融借款合同糾紛而被他人或公司起訴共有308條，因保證合同糾紛而被他人或公司起訴共有177條。北銀消金曾因未按規定期限公示年度報告被北京市工商行政管理局于2016年7月6日列入經營異常名錄，至去年11月30日才得以移除。

作為第一大股東，北京銀行也對北銀消金的實際經營情況三緘其口。在2013年、2014年和2015年年報，對北銀消金的經營情況披露僅為“經營發展狀況良好”，而到2016年年報中除了虧損情況的說明外，沒有任何評價，近期披露的2017年年報僅表示“該公司正常運營”。

董事長離奇生變

在銀監會對北銀消金的開業批復中，核準了嚴曉燕執行董事兼總經理、宋文昌常務副總經理、劉建民和袁耀璋副總經理、高玉輝風險總監的任職資格，5位高層均曾是北京銀行獨當一面的人物。

開業之初，嚴曉燕曾規劃北銀消金的發展：“下一步銀行將從內部流程、管理層制度以及社會需求等方面全方位考慮，增加合作伙伴，增加網點等工作。”2013年從北京銀行退休之后，嚴曉燕一度將主要精力放在了北銀消金。當年北銀消金完成引資改制，建立了股東會、董事會、監事會、經營層為核心的三會一層現代公司治理架構。

而看似完善的管理體系，卻在經營管理和業務發展上走入了“歧途”，騙貸亂象叢生。

北銀消金的主要業務模式之一，是通過和擔保公司或資產管理公司等中介合作去拓展客戶。2017年，一份法院判決顯示，河南一家公司就是北銀消金在河南的合作代理機構，代理北銀公司在河南區域的貸款業務，包括貸款審核、放款、收款等。該河南公司在和加盟商簽訂的合同中，也體現其依托北銀消金開展業務。

“這一模式在消費金融、P2P等互聯網金融行業都是常見的，通過和上下游的金融服務機構或類金融商合作，相互導流，是快捷且低成本的方式。”上述深圳P2P人士向時代周報記者表示。

這一業務模式的問題究竟出在哪里?上述深圳P2P人士補充道：“首先的風險在于擔保公司現在也是良莠不齊，風險由消金公司自己扛，而‘刀’卻握在別人手上;其次，在合作中也會失去對放出資金的流向、資金用途等方面的監控。”

沒能阻止合作方帶來的便利誘惑，北銀消金在一定程度上淪為中介的套現池。上述深圳P2P人士表示，“消費金融的風險不是當期體現的，2016年爆發的巨額虧損和目前的虧損正是為前些年的風險‘買單’”。

目前在其官網上，這一模式已將合作方修正為商家，但通過合作方獲客的模式依舊保留。2015年至今，北銀消費金融多次在官網發表聲明，稱有不法分子冒用公司名義招募代理、開展非法金融活動。